申請紐西蘭投資移民 AIP（Active Investor Plus），最常被問的是「要準備幾年的資料」。
答案是：沒有固定的回溯年限。
這個答案聽起來像沒回答，但它其實透露了整件事的本質。紐西蘭移民局（INZ）要的不是一段固定長度的歷史，而是一件事能不能被說清楚——這筆錢是不是合法賺取或取得的，以及它怎麼累積、怎麼持有、最後怎麼轉到紐西蘭。
所以真正決定你要翻出多少年資料的，不是規定，是你的資產是怎麼形成的。
沒有固定的回溯年限，但有固定的邏輯
INZ 的核心要求是證明用於投資的資金屬於 lawfully earned or acquired（合法賺取或取得），並能合理說明資金如何累積、持有及最終轉移至紐西蘭。
這句話拆開來看是三個問題：
| 問題 | 要證明什麼 |
|---|---|
| 錢從哪裡來 | 收入、獲利、出售所得、贈與或繼承的原始來源 |
| 錢怎麼變成現在這樣 | 中間的交易、轉換、帳戶移動 |
| 錢現在在哪裡 | 目前持有的形式與位置，以及如何轉入紐西蘭 |
如果你的資金來自過去三年的公司分紅，三年的文件可能就夠了。但如果來自二十年前買的一塊地、中間經過一次繼承、又轉投資到另一家公司——那要交代的就是二十年。
這不是刁難，是同一套邏輯套用在不同的資產身上。
移民官在意的不是餘額，是歷程
很多申請人第一次來談的時候，帶的是銀行的餘額證明。
餘額證明能回答「錢現在在不在」，但回答不了「錢怎麼來的」。而後者才是 AIP 審核的重點。
如果把資金來源想成一條河，移民官要看的是整條河道——源頭在哪裡、中間流經哪些地方、有沒有哪一段斷掉。餘額證明只是拍了出海口的一張照片。
斷掉的那一段，就是補件的原因。而每一次補件，實務上都是數週的時間成本。這也是為什麼資金來源整理往往比想像中花時間——它不是填表，是把一段財務歷史重新建立成可查證的文件鏈。
台灣申請人最常缺的四類文件
以下四類是我們在台灣案件中最常需要協助補強的。共同點是：申請人確實有這筆資產，但當年的文件沒有保留完整。
一、早年資產累積紀錄
有資產，但當年的銀行、稅務或交易文件保存不完整。
這是最常見的一類。台灣的資產累積常常橫跨二三十年，而早年的存摺、對帳單、扣繳憑單多半沒有保存的習慣，銀行的電子紀錄也有保存年限。
但實務上不夠。因為出售所得的來源，是那棟房子；而那棟房子當初是用什麼錢買的，才是資金的真正源頭。所以這個案子需要回溯到十五年前，證明當年購屋的資金是怎麼賺來的。
「要準備幾年」這個問題，本身問錯了方向。正確的問法是：這筆錢往上追，追到哪裡才算追到源頭？
二、公司與個人資金往來紀錄
公司獲利、股利、股東往來及個人帳戶之間缺乏完整鏈條。
這一類特別容易發生在中小企業主身上。公司賺錢、股東往來、個人帳戶進出，實務上經常是混著走的——但在 AIP 的審核裡，每一筆從公司流到個人的錢，都需要有對應的性質說明：是薪資、是股利、是償還借款，還是其他。
如果說不清楚性質，那筆錢就很難被採認為 nominated funds。
三、房地產交易文件
早年買賣契約、付款證明、出售款入帳紀錄或相關稅務文件不完整。
房地產是台灣家庭資產的大宗，也是文件最容易缺的一類。常見的狀況是：房子確實賣了、錢也確實入帳了，但當年的買賣契約找不到、付款證明沒留、出售款進的是哪個帳戶也記不清楚。
要建立完整鏈條，通常需要串起「取得成本 → 持有期間 → 出售金額 → 款項入帳」四個環節。缺任何一環，都需要用其他文件補強。
四、贈與與繼承文件
能證明收到資金，但沒有完整說明贈與人或被繼承人的原始資金來源。
這一類最容易被低估。很多人以為贈與稅或遺產稅的完稅證明就足夠了——它確實證明了這筆錢合法轉移給你，但沒有回答這筆錢原本是怎麼來的。
INZ 的要求會往上追一層：贈與人當初是怎麼取得這筆資產的。所以實務上要準備的往往不只是你自己的文件，還包括父母或被繼承人那一代的紀錄。
這一類常會用到的文件包括贈與證明或相關文件、家族信託契約，以及與繼承有關的法律文件。實際需要哪些，取決於資產當初是怎麼移轉的。
哪些資產最容易卡關
先講一個重要的觀念：通常不是「哪一種資產不能用」，而是資金來源無法形成完整證據鏈。
以下幾種情況會需要更仔細地整理：
- 早年大量現金交易——現金本身沒有問題，但它不留痕跡，難以對應到來源
- 家族成員之間多年的資金移轉——每一次移轉都是鏈條上的一環，都需要說明
- 公司股權多次轉讓——轉讓價格、支付方式、對價來源都可能被追問
- 透過多個帳戶轉移的資金——帳戶越多，需要串起的節點越多
- 年代久遠而缺少原始交易紀錄的資產——通常需要用替代文件重建
看到自己的狀況在上面，不代表不能申請。它代表的是：準備期會比較長，而且值得更早開始。
主恩在正式遞件前會先協助梳理資產形成歷史、資金來源及文件證據，確認哪些資產適合作為 nominated funds，再規劃申請架構。有時候調整一下用哪一筆資產申請，準備難度就差很多。
為什麼很多答案都是「看情況」
讀到這裡你可能會發現，這篇文章裡有不少答案是「取決於」「視情況而定」。
這不是迴避。資金來源審核的本質，就是同一套原則套用在完全不同的資產結構上。同樣一筆五百萬，來自單一公司二十年的穩定獲利，跟來自三次房產交易加一筆繼承，需要準備的文件完全不同。
也正因為如此，判斷哪些資產適合作為 nominated funds、哪些文件足以支撐、哪些環節需要事先補強，是這個階段真正的專業所在。規定可以查得到，但把規定套進一個具體家庭的資產歷史，需要的是經驗。
什麼時候該開始準備
比多數人想的早。
INZ 目前公布的處理時間是 80% 的原則上核准（Approval in Principle）約在 3 個月內完成。但那是遞件之後的時間。遞件之前的資金來源整理，實務上通常需要 4 到 12 週，資產結構複雜的案件會更久。
遞件到原則核准 約 3 個月（80% 案件）
資金轉移與投資 原則 6 個月內完成
如果你有明確的時間目標——例如希望孩子在某個學年開始前入學——倒推回來就會發現，資金來源整理應該在一年前就開始。
常見問題
資金一定要是我自己的嗎？
nominated funds 必須登記在主申請人單獨名下，或與伴侶的共同名下——後者的前提是該伴侶已納入這份申請。
可以用配偶名下的資產嗎？
如果資產只登記在伴侶單獨名下，必須先轉移到主申請人名下，或改為共同名下，才能用來 nominate。這一點值得提早確認。資產移轉本身需要時間，而且可能牽涉稅務安排，如果等到準備遞件時才發現，整個時程都要往後推。
如果部分資產文件真的找不到怎麼辦？
視文件類型與具體情況而定。經公證的聲明書（notarised declaration）在某些情況下可以使用，但效力不如原始文件。所以策略上，能找到原始文件就盡量找；真的無法取得時，才考慮用替代文件補強，並評估這是否會影響該筆資產作為 nominated funds 的可行性。
延伸閱讀
紐西蘭投資移民 AIP 申請條件與流程
Growth 還是 Balanced？三種家庭情境的選擇邏輯
本文資訊依 Immigration New Zealand 於 2026 年 8 月公布的政策整理。移民政策、投資規定及個人資格可能隨時間變動，實際申請條件應依申請時有效政策及個案情況評估。本文內容不構成投資、法律或稅務建議。